Varastojen volatiliteetti voidaan määrittää varianssilla.
Kun valitset sijoituksia, osakekannan epävakauden tunteminen voi auttaa sinua päättämään, sopiiko se strategiaasi. Esimerkiksi, jos olet erittäin riskinhaltija, matalan volatiliteetin omaavat osakkeet saattavat sopia paremmin salkkuusi. Jos et halua ottaa ylimääräistä riskiä toivoakseen lisäpalkkioita, suurempi volatiliteetti saattaa olla hyväksyttävä. Varianssi mittaa osakekannan vuosituottojen erot: mitä suurempi varianssi, sitä epävakaampi osakekanta on. Varianssin laskemiseksi sinun on ensin selvitettävä kunkin vuoden vuotuiset tuotot ja sitten kokonaiskeskiarvo.
Vähennä vuoden alun hinta vuoden lopun hinnasta löytääksesi raaka osakekurssin nousu. Esimerkiksi, jos osake alkaa hinnasta 26 ja päättyi vuodessa hintaan 29, osake nousi 3 dollarilla.
Jaa korotus tai lasku hinnalla vuoden alussa. Jaa tässä esimerkissä 3-dollarin korotus 26-dollarin lähtöhinnalla saadaksesi selville, että osake nousi 0.1154: lla eli noin 11.54-prosentilla.
Toista vaiheet 1 ja 2 laskeaksesi kunkin vuoden varaston tuoton. Jos esimerkiksi haluat tietää varianssin kolmen viimeisen vuoden aikana, lasket tuotot jokaiselle vuodelle.
Laske kannan keskimääräinen tuotto lisäämällä vuosituotto ja jakamalla tulos vuosien lukumäärällä. Tässä esimerkissä, jos osake nousi 11.54 prosentilla ensimmäisenä vuonna, kasvoi 5.46 prosentilla toisella vuonna ja menetti 2 prosenttia kolmannella vuonna, lisää 11.54 plus 5.46 miinus 2 saadaksesi 15 prosenttia. Sitten jaa 15 prosenttia 3: llä saadaksesi keskimääräinen tuotto 5 prosenttia tai 0.05.
Laske keskimääräisen tuoton ja kunkin vuotuisen tuoton välinen ero. Tässä esimerkissä ero 0.1154: n ja 0.05: n välillä on 0.0654 prosenttia; ero 0.0546: n ja 0.05: n välillä on 0.0046, ja ero miinus 0.02: n ja 0.05-prosenttien välillä on 0.07.
Sijoita kukin eroista. Tässä esimerkissä neliö 0.0546 saa 0.00298116, neliö 0.0046 saada 0.00002116 ja neliö 0.07 saada 0.0049.
Lisää kaikki tulokset. Lisää tässä esimerkissä 0.00298116 plus 0.00002116 plus 0.0049 saadaksesi 0.00790232.
Jaa summa vuosien lukumäärällä vähennettynä 1. Tässä esimerkissä jaa 0.00790232 2: lla saadaksesi varianssi on 0.00395116 tai noin 0.395 prosenttia.
